انواع مدیریت نمونه کارها

از مدلهای ریاضی که برای تجزیه و تحلیل روند سرمایه گذاری گرفته تا معامله گران حرفه ای که مهارت های لازم برای پیش بینی رفتار بازار را دارند ، استفاده می شود ، مدیریت نمونه کارها یک سرویس یک اندازه نیست. قبل از سرمایه گذاری ، می خواهید بدانید که چه نوع سبک مدیریت نمونه کارها برای رفع نیازهای مالی خود بهتر است.

هدف از مدیریت نمونه کارها حداکثر رساندن سود ، بلکه به حداقل رساندن خطرات است. این یک عمل متعادل کننده به منظور ایجاد نوع بازده مورد نیاز سرمایه گذاران بدون در نظر گرفتن خطرات اضافی است. این کار از طریق تجزیه و تحلیل دقیق از تخصیص دارایی ، تنوع و تنوع دارایی یک نمونه کارها و به طور مرتب برنامه ریزی مجدد در برخی از سبک های مدیریتی انجام می شود. تکنیک های دیگر شامل رویکرد دستی به منظور تقلید از عملکرد و نوسانات شاخص است.

بسته به نیاز شما ، احتمالاً یک سبک مدیریتی نسبت به دیگری ترجیح داده می شود ، بنابراین باید بدانید که چه چیزی در هر استراتژی مدیریت نمونه کارها دخیل است.

در اینجا می توانید درباره سایر مفاهیم مدیریت نمونه کارها اطلاعات بیشتری کسب کنید.

نگاهی دقیق تر به چهار نوع مدیریت نمونه کارها

چهار نوع اصلی مدیریت نمونه کارها وجود دارد. هرکدام مزایا و مضراتی دارند که سرمایه گذاران باید قبل از تصمیم گیری با دقت وزن کنند.

مدیریت فعال نمونه کارها

یک سبک مدیریت فعال نمونه کارها توسط یک مدیر صندوق یا تیم تحلیلگران سرمایه گذاری و مدیران صندوق هدایت می شود که به طور فعال بازارها را تماشا می کنند ، اوراق بهادار را تجزیه و تحلیل می کنند و پیش بینی هایی در مورد جهت بازار انجام می دهند. انتخاب دارایی ها بر اساس تجزیه و تحلیل نسبت و سایر روشهای سرمایه گذاری است. مدیر نمونه کارها اغلب یک عنصر مهم است زیرا آنها تصمیمات نهایی را در مورد خرید یا فروش می گیرند. به همین دلیل ، سبک های مدیریتی فعال ممکن است از میانگین بازار گسترده تر عمل کند.

این نوع مدیریت سعی در ضرب و شتم میانگین بازار دارد ، به این معنی که مدیریت فعال اغلب ریسک بالاتری دارد زیرا تصمیمات سرمایه گذاری ممکن است همیشه دقیق نباشد یا به عنوان سودآور موقعیتی که انتظار می رود منجر شود. مدیریت فعال به معنای داشتن هزینه های بزرگتر در ارتباط با آن نیز هست ، زیرا نیاز به هوشیاری مداوم در بازار توسط مدیر نمونه کارها دارد تا اوراق بهادار را بر اساس معیارهای تجاری خود انتخاب کند.

مدیریت فعال برای سرمایه گذاران ایده آل است که مایل به تنوع بیشتر برای سبد سرمایه گذاری خود هستند و اشتهای خوبی برای ریسک دارند. داشتن یک سرمایه گذاری حرفه ای از طرف شخصی نیز برای سرمایه گذاران که ممکن است وقت خود را برای مدیریت اوراق بهادار خود اختصاص ندهند ، سودمند است.

آیا می خواهید بدانید که چه چیزی در تعادل مناسب نمونه کارها دخیل است؟اینجا کلیک کنید.

مدیریت پرتفوی منفعل

شناخته شده ترین شکل مدیریت منفعل یک صندوق شاخص است. به جای تلاش برای بازارهای زمانی یا انتخاب اوراق بهادار خاص برای ساختن یک نمونه کارها ، یک سبک منفعل تلاش می کند تا از شاخص معیار که به آن گره خورده است تقلید کند. به عنوان مثال ، صندوق شاخص Vanguard S& P 500 (VFINX) در سبد سهام سرمایه گذاری می کند که در طول عملکرد S& P 500 پیگیری می شود.

مدیریت پرتفوی منفعل به معنای داشتن هزینه های پایین تر است زیرا هیچ کس نیازی به انتخاب اوراق بهادار ، تعیین سطح تخصیص دارایی ، منابع مجدد یا محافظت در برابر خطرات آینده دارد. تحت سناریوهای خاص ، اوراق بهادار منفعل می تواند پرتفوی های مدیریت شده فعال را شکست دهد. با این حال ، لازم به ذکر است که از آنجا که این نمونه کارها فقط به دنبال ردیابی یک شاخص است ، در برابر خطر نزولی محافظت نمی کند ، و در نتیجه نوسانات زیادی وجود دارد که سرمایه گذاران باید برای دیدن آنها آماده باشند.

مدیریت پرتفوی منفعل برای سرمایه گذاران که مایل به سرمایه گذاری خود هستند در معرض هوی و هوس جنبش های بازار قرار دارند. سرمایه گذاری منفعل می تواند بی ثبات تر از اوراق بهادار فعال باشد.

مدیریت نمونه کارها اختیاری

در مدیریت اختیاری ، مدیر نمونه کارها تمام تصمیمات سرمایه گذاری را بدون هیچ گونه ورودی از سرمایه گذار می گیرد. صندوق های متقابل ، صندوق های تامینی و سایر وسایل نقلیه سرمایه گذاری مشابه از یک سبک مدیریت اختیاری برای سرمایه گذاری استفاده می کنند.

برای سرمایه گذاران که وقت ندارند به سرمایه گذاری اختصاص دهند یا دانش دانش لازم را برای سرمایه گذار موفق ندارند ، داشتن مدیریت حرفه ای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری از طرف شخص می تواند سودمند باشد.

با این حال ، اعتماد به شخص دیگری برای انتخاب صحیح هنگام انتخاب سرمایه گذاری به این معنی است که ممکن است سرمایه گذاری های شما دقیقاً با تحمل ریسک شما مطابقت نداشته باشد. مدیر ممکن است از آنچه دوست دارید محافظه کارانه یا پرخاشگرتر سرمایه گذاری کند.

مدیریت نمونه کارها غیر اختلال

برخلاف مدیریت اختیاری ، یک سبک غیر اختلال در زمانی است که سرمایه گذار تمام تصمیمات سرمایه گذاری را می گیرد در حالی که مدیر بیشتر نقش مشاوره را بر عهده می گیرد. اکثر مشاوران مالی با ارائه گزینه ها به سرمایه گذاران ، بحث در مورد شایستگی های هر یک در این گروه قرار می گیرند ، اما در نهایت اجازه می دهند تا سرمایه گذار فرد را انتخاب کند که دارایی ها یا اوراق بهادار مورد نظر خود را برای سرمایه گذاری انتخاب کند.

مزیت این سبک ، آزادی است که به سرمایه گذار برای انتخاب و راهنمایی نمونه کارها در حالی که هنوز یک مدیریت حرفه ای برای تکیه بر مشاوره و نظرات متخصص است ، به سرمایه گذار داده شده است. برای سرمایه گذارانی که وقت خود را برای نظارت بر حساب های سرمایه گذاری خود اختصاص داده اند ، یا از قبل دانش و سرمایه گذاری هایی در مورد بازارها و سرمایه گذاری ها دارند ، ممکن است این نوع مدیریت ارجح باشد.

با استفاده از صفحه نمایش ما ، وجوه مناسب برای نمونه کارها خود را پیدا کنید.

خط پایین

دانستن اینکه چه نوع مدیریت نمونه کارها را می خواهید داشته باشید ، برای موفقیت به عنوان یک سرمایه گذار بسیار مهم است. برای سرمایه گذاران که وقت لازم برای نظارت بر اوراق بهادار خود را ندارند و به روز در مورد اتفاقات مربوط به بازار یا به روز کردن دانش مالی در هنگام انتخاب سهام ، اوراق قرضه و سایر دارایی ها فاقد دانش مالی هستند ، با تکیه بر مدیریت حرفه ای بسیار معقول است. سایر سرمایه گذاران که می خواهند یک رویکرد دست به دست هم دهند ، ممکن است با مدیریت غیر اختلال احساس راحتی بیشتری داشته باشند. و سرمایه گذاران از همه پیشینه ها می توانند یک صندوق شاخص را پیدا کنند که متناسب با نیازهای نمونه کارها آنها کاملاً باشد.

فراموش نکنید که در خبرنامه رایگان ما ثبت نام کنید تا آخرین بینش در مورد صندوق های متقابل و سایر اخبار در حال حرکت در بازار را بدست آورید.