کامپوزیت

آیا کنتون یک متخصص در اقتصاد و قوانین و مقررات سرمایه گذاری است. وی پیش از این نقش های سرمقاله ارشد را در Investopedia و Kapitall Wire برگزار می کرد و دارای مدرک کارشناسی ارشد اقتصاد از مدرسه جدید تحقیقات اجتماعی و دکتر فلسفه در ادبیات انگلیسی از NYU است.

به روز شده در 25 مه 2022 بازبینی شده بوسیله بررسی شده توسط گوردون اسکات

گوردون اسکات یک سرمایه گذار فعال و تحلیلگر فنی یا 20+ سال بوده است. او یک تکنسین بازار منشور (CMT) است.

کامپوزیت چیست؟

در دنیای مالی ، یک کامپوزیت گروهی از سهام ، شاخص ها یا سایر اوراق بهادار سرمایه گذاری به روشی استاندارد است. در صورت اعمال قیمت سهام ، یک شاخص کامپوزیت می تواند یک اقدام آماری مفیدی برای عملکرد بازار کلی ، یک بخش خاص یا یک گروه صنعت ارائه دهد. کامپوزیت ها همچنین برای تجزیه و تحلیل سرمایه گذاری روندهای اقتصادی ، پیش بینی فعالیت بازار و به عنوان معیارهای عملکرد نسبی مدیران پول حرفه ای ایجاد شده اند.

درک فهرست های کامپوزیت

یک شاخص کامپوزیت می تواند تعداد زیادی از عوامل را داشته باشد که به طور متوسط در کنار هم قرار می گیرند تا نماینده آماری یک بازار یا بخش کلی را تشکیل دهند. به عنوان نمونه ، شاخص کامپوزیت NASDAQ یک گروه بندی با سرمایه گذاری در بازار تقریباً 3000 سهام مشترک ذکر شده در بازار سهام NASDAQ است. وزن کلاه در بازار به این معنی است که این شاخص به گونه ای ایجاد شده است که شرکت هایی با بیشترین ارزش بازار بخش بیشتری از شاخص کلی را نشان می دهند.

غذای اصلی

• شاخص کامپوزیت یا کامپوزیت گروهی از سهام ، شاخص ها یا سایر اوراق بهادار سرمایه گذاری است.
• بسیاری از کامپوزیت ها از نظر ارزش بازار وزن دارند ، به این معنی که بزرگترین شرکت ها تأثیر بیشتری در عملکرد شاخص کلی دارند.
• شاخص کامپوزیت NASDAQ نمونه ای از کامپوزیت با وزن با ارزش بازار است.
• کامپوزیت ها همچنین می توانند در اطراف شاخص های اقتصادی ایجاد شوند.
• از یک شاخص کامپوزیت می توان به عنوان معیار برای عملکرد صندوق متقابل یا مدیر نمونه کارها استفاده کرد.

نمونه هایی از شاخص های کامپوزیت

هدف از یک شاخص ، انتخاب سهام است که نمایانگر یک بخش یا بازار خاص است و یک کمیته تصمیم می گیرد که سهام را در فهرست قرار دهد. میانگین کامپوزیت داو جونز 65 نمونه ای است. این معیار شامل 65 شرکت است که در سه شاخص دیگر Dow Jones نیز گنجانده شده است: میانگین صنعتی داو جونز ، میانگین حمل و نقل داو جونز و میانگین ابزار Dow Jones. کمیته ای در داو جونز تصمیم می گیرد که سهام را در میانگین ها شامل شود ، که با استفاده از یک روش با وزن قیمت ساخته می شوند و سهام با قیمت های بالاتر تأثیر بیشتری در نوسانات روزانه در شاخص دارد.

بیشتر شاخص ها - مانند شاخص S& P 500 که به طور گسترده تماشا شده اند - به جای قیمت ، از سرمایه گذاری در بازار وزن دارند. شرکتی با سرمایه بزرگ (که به عنوان سهام بسیار برجسته قیمت سهم فعلی محاسبه می شود) درصد بیشتری از ارزش کل فهرست را تشکیل می دهد و تأثیر بیشتری بر عملکرد این فهرست دارد. استفاده از یک رویکرد سرمایه گذاری در بازار به این معنی است که شرکت هایی با کلاه های بازار کوچکتر تأثیر کمتری در این شاخص دارند.

در همین حال ، اقتصاددانان برای پیش بینی فعالیت اقتصادی ، شاخص های مختلفی را کنترل می کنند. به عنوان مثال شاخص شاخص های اقتصادی پیشرو ، کامپوزیتی از شاخص های دیگر است. این گزارش ماهانه از 10 شاخص اقتصادی تشکیل شده است ، از جمله سفارشات جدید کالاهای سرمایه و مجوزهای جدید ساختمان برای ساختمانهای مسکونی. شاخص های پیشرو قبل از حرکت در اقتصاد کلی تغییر می کنند.

کامپوزیت در مقابل معیار

شاخص های کامپوزیت ابزارهای مفیدی برای اندازه گیری و ردیابی تغییرات سطح قیمت برای کل بازار سهام ، یک بخش یا یک گروه صنعت هستند. یک شاخص همچنین می تواند یک معیار مفید برای اندازه گیری عملکرد نمونه کارها یک سرمایه گذار ارائه دهد. از آنجا که هدف بسیاری از سرمایه گذاران حرفه ای "ضرب و شتم بازار" است ، یک کامپوزیت می تواند به عنوان معیار مورد استفاده قرار گیرد تا ببیند عملکرد یک نمونه کارها ، صندوق های متقابل یا مشاور مالی در واقع از بازار به طور کلی بهتر است.

به عنوان مثال ، شاخص S& P 500 اغلب به عنوان معیار برای عملکرد سهام بزرگ درپوش استفاده می شود. سایت های مالی ، مانند Moingstar ، عملکرد یک صندوق را با یک معیار نماینده مقایسه می کنند و همچنین نتایج صندوق را با سایر بودجه هایی که از همان معیار استفاده می کنند مقایسه کنید. علاوه بر سهام ، صنعت مالی همچنین شاخص هایی را برای اوراق بهادار ، نرخ بهره ، کالاها و نرخ ارز ارائه می دهد.